ہوریزونٹل اینالیسس کیسے کریں

افقی تجزیہ ایک تکنیک ہے جو فنانشل ڈیٹا کو مختلف ٹائم فریم کے ساتھ جانچنے کے لیے استعمال ہوتی ہے۔ یہ طریقہ ٹریڈرز کو مالی بیانات اور چارٹس سے خام ڈیٹا کو قیمتی تجارتی بصیرت میں تبدیل کرنے کی اجازت دیتا ہے۔ آج، ہم افقی تجزیہ کے بارے میں جانیں گے اور اس کی اہم خصوصیات اور اطلاقات کا جائزہ لیں گے۔

افقی تجزیہ: معنی

افقی تجزیہ ایک طریقہ ہے جو وقت کے ساتھ مالی معلومات میں تبدیلیوں کو ٹریک کرنے میں مدد کرتا ہے۔ تصور کریں کہ آپ یہ دیکھنا چاہتے ہیں کہ کرنسی کیسی جا رہی ہے — کیا یہ بڑھ رہی ہے یا قدر کھو رہی ہے۔

یہ طریقہ ٹریڈرز کو فنانشل ڈیٹا — جیسے کہ ایکسچینج ریٹ یا اسٹاک پرائس — کو مخصوص ٹائم فریم، جیسے مہینے یا سالوں کے ساتھ موازنہ کرکے تبدیلیوں کا اندازہ لگانے کی اجازت دیتا ہے۔ ہر ڈیٹا پوائنٹ کے لیے فیصد تبدیلی کی گنتی کرکے، ٹریڈرز ماپ سکتے ہیں کہ ایک فنانشل انڈیکیٹر پچھلی مدت کے مقابلے میں کتنا بڑھا یا گھٹا ہے، جس سے ٹرینڈ کی نشاندہی کرنا آسان ہوجاتا ہے۔

اوپر والے جدول میں، ہر پیریڈ لائن آئٹم کا بیس پیریڈ میں ایک ہی لائن آئٹم سے موازنہ کیا گیا ہے۔ مثال کے طور پر:

1900 − 2400 = −500

(−500\2400) × 100% = −21%

مثال کے طور پر، اگر ٹریڈر2023 سے 2024 تک کرنسی پیئرز کی شرح مبادلہ کی جانچ کرنے کے لیے اس نقطہ نظر کو استعمال کرتے ہیں، تو وہ اس بات کا پتہ لگا سکتے ہیں کہ آیا اس کی قدر بڑھ رہی ہے یا گھٹ رہی ہے۔ اس سے انہیں ٹرینڈز کی نشاندہی کرنے اور خریدنے یا بیچنے کے بارے میں بہتر فیصلے کرنے میں مدد ملتی ہے۔

افقی تجزیہ ٹائم سیریز تجزیہ کے طور پر بھی جانا جاتا ہے۔ کچھ ذرائع اسے ٹرینڈ تجزیہ کے طور پر کہتے ہیں، لیکن یہ ایک وسیع تر تصور ہے جس میں دیگر طریقے شامل ہیں۔ اس کے بجائے، ٹرینڈز کے تجزیہ کو افقی تجزیہ کے ایک حصے کے طور پر دیکھا جا سکتا ہے۔

افقی تجزیہ کی اہم خصوصیات یہ ہیں:

ٹریڈرقیمتوں کی ماضی کی نقل و حرکت کو دیکھ کر نمونوں کی شناخت کر سکتے ہیں، خاص طور پر مخصوص مقامات پر جہاں قیمتیں رک جاتی ہیں، باؤنس بیک ہیں، یا سمت بدلتی ہیں۔ یہ زون سپورٹ اور ریزسٹنس لیولز کے نام سے جانے جاتے ہیں۔

سپورٹ لیول قیمتوں کے تحفظ کے جال کی طرح کام کرتے ہیں، جہاں قیمتوں کو مزید گرنے سے روکنے کے لیے دلچسپی خریدنا کافی مضبوط ہے۔ دوسری طرف، ریزسٹنس لیولز رکاوٹوں کا کام کرتی ہیں جو قیمتوں کو مزید بڑھنے سے روکتی ہیں۔ یہ جانتے ہوئے کہ یہ لیولز کہاں ہیں، ٹریڈرمستقبل کی قیمتوں کی نقل و حرکت کی پیش گوئی کر سکتے ہیں۔

جب قیمتیں سپورٹ اور ریزسٹنس کے درمیان ایک مقررہ حد کے اندر منتقل ہوتی ہیں، تو مارکیٹ مضبوطی یا جمع ہونے کے مرحلے میں ہوتی ہے، یعنی کوئی واضح ٹرینڈ نہیں ہوتا ہے۔ تاہم، اگر قیمت ریزسٹنس لیول سے ٹوٹ جاتی ہے یا سپورٹ لیول سے نیچے آجاتی ہے، تو یہ مارکیٹ کے جذبات میں نمایاں تبدیلی کا اشارہ دے سکتی ہے۔ اس طرح کے بریک آؤٹ اکثر نئے ٹرینڈز کا باعث بنتے ہیں، جو یہ ظاہر کرتے ہیں کہ خریداروں اور بیچنے والوں کے درمیان توازن بدل گیا ہے۔ ان زونز کو پہچان کر، ٹریڈرتاریخی رویے کی بنیاد پر سوچ سمجھ کر فیصلے کرنے کے لیے خود کو بہتر طور پر پوزیشن میں لے سکتے ہیں۔

افقی تجزیے کے میٹرکس

اس قسم کے تجزیے میں اہم میٹرکس یہ ہیں:

افقی تجزیے کا فارمولا

افقی تجزیے کا فارمولا یہ ہے:

افقی تجزیے کا فارمولا یہ حساب کرتا ہے کہ ایکسچینج ریٹ ایک مخصوص وقت کے دورانیے میں کتنا تبدیل ہوا ہے۔ مثال کے طور پر، اگر EURUSD مہینے کی شروعات میں 1.10 پر ہے اور اختتام پر 1.15 پر ہے، تو یورو نے ڈالر کے مقابلے میں مضبوطی اختیار کی ہے۔ قیمت کی حرکت کی اہمیت کو سمجھنے کے لئے، ہم فیصد تبدیلی کا حساب لگاتے ہیں۔

اس کا مطلب یہ ہے کہ یورو نے مہینے میں ڈالر کے مقابلے میں تقریباً 4.55% قیمت میں اضافہ کیا ہے۔

افقی تجزیے کے فوائد

• رُجحانات میں غیر معمولی تبدیلیوں کو پہچاننے میں مدد ملتی ہے۔ مختلف ٹائم فریمز کے ڈیٹا کو پہلو بہ پہلو موازنہ کرنا غیر معمولی تبدیلیوں کو پہچاننے کو آسان بناتا ہے۔
• موازنہ کو ممکن بناتا ہے۔ آپ سمجھ سکتے ہیں کہ کوئی کمپنی یا سرمایہ کاری دوسرے کے مقابلے میں کتنی اچھی کارکردگی کا مظاہرہ کرتی ہے۔ مثال کے طور پر، اگر آپ کسی کرنسی پیئر کی کارکردگی دیکھ رہے ہیں، تو آپ دیکھ سکتے ہیں کہ یہ مشابہہ پیئرز کے مقابلے میں کیسا ہے۔
• استعمال میں آسان۔ ڈیٹا میں عجیب یا غیر متوقع تبدیلیوں کو پہچاننے کے لئے خصوصی مہارت کی ضرورت نہیں ہوتی۔ تاہم، ان تبدیلیوں کی تشریح کے لئے زیادہ تجربہ اور علم کی ضرورت ہو سکتی ہے۔

افقی تجزیہ کے نقصانات

• ڈیٹا کے ذرائع پر انحصار۔ معلومات کی درجہ بندی کرنے کے طریقے پر ایڈجسٹمنٹ کی وجہ سے فنانشل بیانات وقت کے ساتھ بدل سکتے ہیں۔ لہذا، تجزیہ کے لیے جمع کیا گیا ابتدائی ڈیٹا غلط ہو سکتا ہے۔
• دھوکہ دہی کا امکان۔ منتخب ٹائم فریم ایک حد سے زیادہ مثبت یا منفی تصویر پیش کرتے ہوئے نتائج کو مسخ کر سکتے ہیں۔ بعض اوقات، تجزیہ کار نتائج کو ان سے بہتر یا بدتر بنانے کے لیے ڈیٹا میں ہیرا پھیری کر سکتے ہیں۔

مثال کے طور پر، اگر تجزیہ پورے سال کے بجائے صرف بہترین مہینے دکھاتا ہے، تو یہ آپ کو گمراہ کر سکتا ہے کہ سرمایہ کاری کتنی اچھی کارکردگی کا مظاہرہ کر رہی ہے۔

ڈیٹا کا موازنہ کرتے وقت ہمیشہ ایک ہی وقت کے فریم استعمال کریں۔ اگر اس میں کوئی تبدیلیاں کی جائیں تو، ان تبدیلیوں کو واضح طور پر بیان کیا جانا چاہئے۔

مثال

آئیے تین ہفتوں کے دوران EURUSD کی ایکسچینج ریٹ کا تجزیہ کریں:

ہفتہ 1: 1.1000

ہفتہ 2: 1.1050

ہفتہ 3: 1.1100

فیصد تبدیلیوں کا حساب لگانے کے لیے، آئیے ان ٹائم فریموں کی نشاندہی کریں جن پر ہمیں توجہ مرکوز کرنے کی ضرورت ہے: ہفتہ 1 سے ہفتہ 2 اور ہفتہ 2 سے ہفتہ 3۔

• ہفتہ 1 سے ہفتہ 2 تک۔ یہ حساب ہے:

یہ 4.55% کا اضافہ ظاہر کرتا ہے۔

• ہفتہ 2 سے ہفتہ 3 تک۔ ہم فیصدی اضافہ کا حساب لگانے کے لیے وہی فارمولہ استعمال کرتے ہیں۔

یہ 4.52% کے اضافہ کو ظاہر کرتا ہے۔

نیچے افقی تجزیہ کی ایک اور مثال دی گئی ہے:

افقی تجزیہ کیسے کریں

1. 1. پرائس ڈیٹا اکٹھا کریں۔

• ایک کرنسی پیئر منتخب کریں، مثلاً، EURUSD۔
• ایک خاص ٹائم فریم میں پرائس ڈیٹا جمع کریں، جیسے کہ روزانہ، ہفتہ وار، یا ماہانہ۔
• وقفوں میں تسلسل بنائے رکھیں۔ اگر ماہانہ ڈیٹا کا تجزیہ کر رہے ہوں تو، پچھلے چھ مہینے کی کلوزنگ پرائس اکٹھی کریں۔

2. تجزیہ کا طریقہ منتخب کریں

• براہِ راست موازنت۔ یہ دو ٹائم فریموں کے درمیان قیمتوں کا موازنہ کرتا ہے۔ اگر EURUSD پچھلے مہینے 1.10 اور اس مہینے 1.15 تھا تو یورو ڈالر کے مقابلے میں مضبوط ہوا ہے۔
• ویریئنس انالیسس۔ یہ پیمائش کرتا ہے کہ قیمت کتنی تبدیل ہوئی ہے اور کس سمت میں ہے۔ اگر EURUSD 1.10 سے 1.15 پر منتقل ہوتا ہے تو فرق +0.05 ہے۔ یہ طریقہ اس بات کا بھی پتہ لگا سکتا ہے کہ وقت کے اندر کتنی بار قیمتیں بڑھیں یا گریں۔
• فیصد تبدیلی کا حساب۔ یہ قیمت کی حرکت کو فیصد کے طور پر ظاہر کرتا ہے۔ اگر EURUSD 1.10 سے بڑھ کر 1.15 ہو گیا، تو فیصد کی تبدیلی یہ ہے:

(1.15 – 1.10/1.10) × 100 = 4.55%

اس کا مطلب ہے کہ اس وقت کی فریم کے دوران یورو نے ڈالر کے مقابلے میں تقریبا 4.55 فیصد برتری حاصل کی ہے۔

اب جبکہ آپ نے ڈیٹا کا تجزیہ کر لیا ہے، یہ وقت ہے کہ ٹرینڈز اور پیٹرن تلاش کریں۔ اپنے تجزیے کی رہنمائی کے لیے اپنے آپ سے مخصوص سوالات پوچھیں:

• پچھلے چھ مہینوں میں EURUSD نے اقتصادی خبروں پر کیسے ردِ عمل ظاہر کیا؟
• کیا کرنسی پیئر کچھ اقتصادی رپورٹس، جیسے ملازمت کا ڈیٹا یا جی ڈی پی گروتھ، کے بعد مضبوط ہوتا ہے؟
• کیا کرنسی خصوصی جغرافیائی سیاسی واقعات کے دوران کمزور ہوتی ہے؟

قیمت کی تحریکوں پر بیرونی عوامل کے اثر کو سمجھنے کے لئے بار بار نظر آنے والے پیٹرن تلاش کریں۔ یہ فہمی ٹریڈنگ کی حکمت عملیوں کو بہتر بنانے اور فیصلہ سازی میں امداد دے سکتی ہے۔

آخری خیالات

• افقی تجزیہ مالیاتی ڈیٹا کا مطالعہ کرتا ہے تاکہ وقت کے ساتھ کرنسی کی قدر میں تبدیلیوں کا پتہ لگایا جا سکے۔
• افقی تجزیہ کے حصے کے طور پر، تجزیہ کار مختلف وقت کی ادوار سے ایکسچینج ریٹ کا موازنہ کرتے ہیں تاکہ قدر میں رجحانات کی نشاندہی کی جا سکے۔
• تجزیہ میں اتار چڑھاؤ کے پیمانے کا اندازہ لگانے کے لیے فیصد تبدیلیوں کی حساب شامل ہے۔
• یہ اہم قیمت کی سطحوں کی نشاندہی کرنے میں مدد دیتا ہے، جیسے کہ سپورٹ اور ریزسٹنس، جہاں قیمتیں رک سکتی ہیں یا الٹ سکتی ہیں۔
• ان پیٹرنوں کی شناخت کرنے سے ٹریڈرز کو معلوماتی بائے یا سیل فیصلے کرنے میں مدد ملتی ہے۔